增額終身壽險是一種兼具保障與理財功能的保險產品，其核心特點在于保額和現金價值按固定利率復利增長。以下是其優缺點分析，綜合了多個可信來源的評估：

一、優點
收益穩定且寫入合同增額終身壽險的保額增長率（如3.0%-3.5%）明確寫入合同，不受市場波動影響，長期持有可實現復利增值。

例：投保后現金價值逐年遞增，持有越久復利效應越顯著，適合對抗利率下行風險。

資金靈活度高支持減保（部分領取現金價值）和保單貸款（可貸80%現金價值），滿足教育金、養老金等階段性資金需求。

注意：減保可能影響后續增值，需合理規劃領取頻率。

安全性與資產傳承功能保險公司受銀保監會監管，即便破產也有其他機構接管保單，安全性高。同時可指定受益人，實現財富定向傳承。

回本速度較快多數產品在繳費期結束或繳費后幾年內回本，現金價值增速快于傳統年金險。

投保門檻較低部分產品起投金額低至千元，且健康告知寬松，適合中產及高凈值人群配置。

二、缺點
前期保障杠桿低保額和現金價值在前期較低，若短期內身故，賠付金額有限，保障效果不如定期壽險。

收益上限有限長期復利收益雖穩定，但低于股票、基金等高風險投資，且分紅型產品收益依賴保險公司經營。

流動性受限制

封閉期風險：前5-7年現金價值低于已交保費，退保有損失。

減保規則限制：部分產品對減保次數或金額設限，可能影響長期收益。

保障范圍單一僅覆蓋身故/全殘責任，缺乏疾病、意外等保障，需搭配重疾險、醫療險完善保障。

保費壓力較大需長期繳費（如5-10年），且年交保費通常較高（萬元起步），對短期資金需求者不友好。

三、適用人群建議
適合：有長期儲蓄需求、追求資產安全的人群，如教育金/養老金規劃者、高凈值家庭（財富傳承）等。

不適合：短期資金需求強、保障優先級高或風險承受能力強的投資者。