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什么是收入型基金?收入型基金的優(yōu)缺點(diǎn)

日期:2024-01-24 17:48:04 來(lái)源:互聯(lián)網(wǎng)
   (一)收入型基金
   收入型基金主要投資于可帶來(lái)現(xiàn)金收人的有價(jià)證券,以獲取.當(dāng)期的最大收人為目的。收入型基金資產(chǎn)成長(zhǎng)的潛力較小,損失本金的風(fēng)險(xiǎn)相對(duì)也較低,一般可分為固定收人型基金和股票收入型基金。固定收入型基金的主要投資對(duì)象是債券和優(yōu)先股,因而盡管收益率較高,但長(zhǎng)期成長(zhǎng)的潛力很小,而且當(dāng)市場(chǎng)利率波動(dòng)時(shí),基金凈值容易受到影響。股票收人型基金的成長(zhǎng)潛力比較大,但易受股市波動(dòng)的影響。
 
   (二)成長(zhǎng)基金
   它又稱為“長(zhǎng)期成長(zhǎng)基金”。它重視資金的長(zhǎng)期成長(zhǎng),因而往往把資產(chǎn)投向信譽(yù)好且長(zhǎng)期有盈余的公司,或者是有長(zhǎng)期成長(zhǎng)前景的公司,一般還要求這些公司的成長(zhǎng)水平高出整個(gè)股市平均水平。正因?yàn)槿绱?成長(zhǎng)基金的股利收入通常要比收入基金少。
 
   (三)收入和成長(zhǎng)基金
   這是通過(guò)投資于可帶來(lái)收人的證券及有成長(zhǎng)潛力的股票,達(dá)到既有收入又能成長(zhǎng)的目的。在收入與成長(zhǎng)當(dāng)中,這類基金偏重于成長(zhǎng);但為了顧及收人,基金投資的股票又必須能夠分配股利。
收入和成長(zhǎng)基金的投資策略要比成長(zhǎng)基金保守,往往將資金投資于股價(jià)波動(dòng)較小的股票。因此,資金不多的投資者最樂(lè)意選擇這種基金。
 
   (四)積極成長(zhǎng)基金
   它又稱為“高成長(zhǎng)基金”、“資本增值基金”或“最大成長(zhǎng)基金”。它追求的是資本的最大增值,一般是把基金的資產(chǎn)投資于具有高成長(zhǎng)潛力的股票或其他證券。這類基金的票券通常只付很少的股利或根本不付利息,公司為了追求成長(zhǎng),往往將贏利滾人資本投資。
 
   (五)新興成長(zhǎng)基金
   它與積極成長(zhǎng)基金有些相似,追求的是成長(zhǎng)而不是收入。所不同的是,新興成長(zhǎng)基金的投資重點(diǎn)是新興行業(yè)中具有成長(zhǎng)潛力的小公司,或是諸如高科技等具有高成長(zhǎng)潛力行業(yè)中的小公司。因此,這種基金又常被人們稱為“小公司基金”。這種基金比較適合愿意承擔(dān)較大風(fēng)險(xiǎn)的投資者。
 
   (六)平衡型基金
   它類似收入和成長(zhǎng)基金,既要謀取當(dāng)期收人。又要追求資金長(zhǎng)期成長(zhǎng)。所不同的是,收人和成長(zhǎng)基金的投資對(duì)象主要是股票,而平衡型基金則是把資金分散投資于股票和債券。平衡型基金較為保守,故風(fēng)險(xiǎn)較低,這比較適合于資金不多的投資者。
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